Buenas, El precio de la acción de GME es 60$. Parece que está estable en esa zona, lo que beneficiaría al Calendar Spread.Hay dos posibles Call ATM Calendar Spread, vender los vencimientos del 12 ó del 19 de este mes de febrero y comprar la Call 60 del 21 de enero del 2022, como dice la estrategia del blog.La Call vendida del primer vencimiento tiene un valor temporal de 785$, que perderá en 4 días, y la Call vendida del segundo vencimiento 1250$, que perderá en 11 días, en ambos casos si no hay movimientos bruscos.Como no pude realizar la estrategia el día que se publicó, ¿ Sería buena idea realizar el Calendar Spread ahora, vender la Call 60 del 12 de febrero, e ir vendiendo cada semana la misma Call mientras se mantenga alta la volatilidad ?Gracias, un saludo.
Creo que el índice puede subir más antes de la supuesta gran caída y las opciones no están caras ni baratas, también puede caer más su volatilidad. Cuando ocurra, la prima puede haber perdido mucho valor por el paso del tiempo. En verano esperábamos el apocalipsis en septiembre u octubre, y no ocurrió. Ahora me decantaría por la venta de volatilidad de GME o las mariposas de metales. Seguramente pregunte por ellas esta misma tarde en sus hilos correspondientes.
En realidad no son niveles óptimos, es una estimación de cuál sería la ganancia si el índice cayera un 30% y la volatilidad aumentase un 20% en las fechas indicadas si se comprara hoy, situación que no tiene por qué darse. Si eso ocurriese a primeros de enero o marzo, daría igual el strike (en marzo no habría ganancia con ninguno, debido a la caída temporal de la prima y lo lejos que seguiría estando cualquiera de esos strikes); en cambio, en febrero habría sido mejor comprar mayores strikes. No incluyo los gastos de la horquilla y son muy importantes.PUT ESTX50 Vencimiento 19/03/2021
Son gráficas generadas programando en Matlab, no es una aplicación ni están sacadas de una Web. Si estás interesado en el código, escríbeme y te lo envío, pero si no estás familiarizado con la programación, tal vez no entiendas cómo modificarlo.
Buenas,He hecho unas simulaciones usando la fórmula de Black-Scholes porque también me interesa decidir qué strike comprar ante las últimas bajadas de los precios de las Puts.Si se produjera una caída del 30% del subyacente y un aumento de la volatilidad del 20%, la situaciones serían las siguientes dependiendo de la fecha en la que se produjera. Las gráficas muestran cuántas veces se multiplica el valor de la prima dependiendo del strike con el que se compró.Si ocurriese el 1 de septiembre:En este caso, serían mejores strikes menores (1200, 1300 ó 1400), donde el precio de la prima sería 17 veces el precio de la prima de compra actual.Si la caída se produjese el 1 de octubre:En este caso, sería mejor haber comprado strikes mayores, a partir de 1550.Si la caída ocurriera el 1 de noviembre:También, como en la situación anterior, cuanto mayor hubiese sido el strike comprado, mejor. Aquí es donde más se nota el haber comprado un strike mayor.Conclusión: si la caída se produce dentro de poco, más o menos un mes, es mejor comprar strikes menores que 1500; en cambio, para caídas más lejanas en el tiempo habría sido mejor haber comprado strikes mayores. Un saludo.
